RUS  ENG ЖУРНАЛЫ   ПЕРСОНАЛИИ   ОРГАНИЗАЦИИ   КОНФЕРЕНЦИИ   СЕМИНАРЫ   ВИДЕОТЕКА   ЛИЧНЫЙ КАБИНЕТ
Видеотека
Архив
Популярное видео

Поиск
RSS
Новые поступления





Для просмотра файлов Вам могут потребоваться






Международная конференция «Stochastic Optimization and Optimal Stopping»
28 сентября 2012 г. 11:00, г. Москва, МИАН
 

Пленарные доклады


Liquidity, equilibrium and asymmetric information

Umut Çetin

The London School of Economics, UK
Видеозаписи:
Flash Video 2,191.7 Mb
Flash Video 365.8 Mb
MP4 365.8 Mb

Количество просмотров:
Эта страница:387
Видеофайлы:202

Umut Çetin
Фотогалерея


Видео не загружается в Ваш браузер:
  1. Установите Adobe Flash Player    

  2. Проверьте с Вашим администратором, что из Вашей сети разрешены исходящие соединения на порт 8080
  3. Сообщите администратору портала о данной ошибке

Аннотация: In the framework introduced by Kyle (1985, Econometrica) we discuss the equilibrium pricing of risky assets when the agents are asymmetrically informed. An agent with private information, e.g. an insider or an investment bank with a good research division, strategically chooses her trades against prices quoted by competing market makers. In equilibrium prices depend on the volume and we discuss various liquidity parameters depending on the risk aversion of the agents. If time permits, we will also analyse what happens if there is also default risk for the risky asset.

Язык доклада: английский

ОТПРАВИТЬ: VKontakte.ru FaceBook Twitter Mail.ru Livejournal Memori.ru
 
Обратная связь:
 Пользовательское соглашение  Регистрация  Логотипы © Математический институт им. В. А. Стеклова РАН, 2017