|
Эта публикация цитируется в 2 научных статьях (всего в 2 статьях)
Рекуррентные формулы для границ цен платежных обязательств в моделях рынков с дискретным временем
Д. Б. Рохлин Южный федеральный университет, факультет математики, механики и компьютерных наук
Аннотация:
Вычисление границ цен платежных обязательств сведено к решению последовательности связанных между собой конечномерных оптимизационных задач, зависящих от параметра. В модели идеального рынка полученные формулы описывают верхнюю цену хеджирования, а в модели мультивалютного рынка с операционными издержками — множество начальных портфелей, позволяющих суперхеджировать векторное платежное обязательство. Указанные формулы не содержат мартингальных мер и их аналогов. Доказательства основаны на теореме о мартингальном выборе. Эффективность предлагаемого подхода иллюстрируется рядом примеров.
Ключевые слова:
цены хеджирования, операционные издержки, дискретное время, теорема о мартингальном выборе, измеримые многозначные отображения, выпуклость.
Поступила в редакцию: 16.02.2010
Образец цитирования:
Д. Б. Рохлин, “Рекуррентные формулы для границ цен платежных обязательств в моделях рынков с дискретным временем”, Теория вероятн. и ее примен., 56:1 (2011), 47–76; Theory Probab. Appl., 56:1 (2012), 72–95
Образцы ссылок на эту страницу:
https://www.mathnet.ru/rus/tvp4323https://doi.org/10.4213/tvp4323 https://www.mathnet.ru/rus/tvp/v56/i1/p47
|
Статистика просмотров: |
Страница аннотации: | 555 | PDF полного текста: | 358 | Список литературы: | 78 |
|